方法总纲：从选股到执行的四步拆解

一句话概括：只做有涨停基因的强势股，等它回调到量化线（约昨收 -5%）分批低吸，次日有溢价就卖，隔日必卖。

一、选股：只做有惯性的票

核心是「惯性」——刚被资金关注过的票，回调后更容易再次被承接：

• 涨停基因：近 10 个交易日内出现过涨停（样本中 88% 的票满足，平均 2.1 次）
• 位置过滤：距 20 日高点 -8% 以内（未破位）——样本验证：这个条件下次日冲高胜率 85.6%，破位深回只剩 65.4%
• 流动性：偏好换手活跃的中小市值个股
• 题材加权：热点题材中的个股优先，题材集中期会明显提高重视度
• 硬性排除：ST、跌停日、天地板（昨日涨停今日跌停，样本胜率仅 48.7%）

二、点位：量化线三档

点位不是「感觉」，是一条公式算出来的锚：

它本质是一条做了「动量修正」的 8 日均线：均线上升且价格站在上方时，量化线会适度上移；这种票的回调目标，通常落在昨收下方 3%~6%。

三档挂单（以量化线为 B 档）：

• C 档 = 量化线 × 1.01 —— 上方首档
• B 档 = 量化线 —— 主仓档（样本验证：挂单位与量化线误差中位数仅 +0.4%）
• A 档 = 量化线 × 0.98 —— 下方兜底档

当量化线高于现价 10% 以上时（多为大跌破位后），锚点失效——此时换锚：前低 或 昨收 × 0.95。

三、仓位：固定分数，不靠感觉

• 单笔 15% 仓位，追买只用 4.5%（正常仓位的 3 成）
• 同时持有 2-4 只，资金轮转
• 分批建仓：1/3 试仓 → 回踩不破加仓；买入当日收盘跌破 B 档则不加（样本验证：破位单胜率仅 27.8%）
• 练习期单只最大亏损容忍 ≤ 4%；长期以「隔日必卖」作为时间止损

四、执行：让犹豫物理上不可能

买入侧

• 盘前挂好 A/B/C 三档限价单，挂完关软件
• 开盘价落入点位区间（B 档附近 ±1%）→ 开盘直接买一部分
• 不成交是正常结果（触 B 率约 2/3），不追、不等更低

卖出侧（两批制）

• 第 1 批（50%）：开盘 ≥ +2% 直接卖；否则挂 +3% 限价，9:45 未成交转市价
• 第 2 批（50%）：挂 +5% 限价，10:30 未成交转市价
• 保护：单笔亏损 -4% 无条件清仓；跌停排队卖、不幻想反弹

为什么这样设计

• 为什么要挂单：统计显示「等更低再买」是双输行为——跌得更低意味着破位（胜率 27.8%），没跌更低则踏空（而这批票恰恰是表现最好的）
• 为什么卖点比买点难：同样的持仓，开盘卖 -0.9%、冲高卖 +3.8%——4-5 个百分点的差距全在卖点执行上；分批+时间盒把「贪」从决策中删除
• 为什么隔日必卖：时间止损消除一切「等回本」的可能，历史回测显示其正期望不依赖长期持有

这套方法的核心不是预测，而是用机械纪律反复执行一个微弱为正的期望。

如何核对方法中的价格与日期

本文的量化线与挂单规则是本站的方法说明。复算时应保持高低价、收盘价和均线的复权口径一致；Tushare 的 daily 文档明确说明：“本接口是未复权行情，停牌期间不提供数据”。除权除息或停牌前后的价格，不能直接当成连续可交易的买卖机会。

文中的“次日”指下一个交易日，不是下一个自然日。交易日期可以对照 trade_cal 的 is_open 字段核对。文内样本比例来自本站研究汇总，应连同选股条件和统计口径阅读，不能视为对未来成交或收益的保证。